Nous offrons un éventail de solutions de placement traditionnelles et non traditionnelles

Placements publics à revenu fixe

Nous offrons des stratégies de rendement global associées à des placements à revenu fixe de première qualité à rendement élevé qui procurent un revenu régulier, de la liquidité et des occasions d’appariement avec le passif. Notre approche de travail en équipe intégrée, axée sur la gestion des risques et la valeur relative, est unique. Appliquée à la recherche, à la gestion de portefeuille et à la négociation, elle permet une prise de décision et une exécution plus souples et plus efficaces.

  • Revenu régulier : Les placements publics à revenu fixe procurent un revenu régulier et sont généralement moins volatils que des placements sur les marchés boursiers.
  • Liquidité : Les placements publics à revenu fixe se négocient sur les marchés actifs et peuvent facilement être achetés et vendus.
  • Stratégies d’appariement avec le passif : Les placements publics à revenu fixe peuvent jouer un rôle central dans les stratégies d’investissements guidés par le passif pour le compte de régimes de retraite, de compagnies d’assurance et d’autres investisseurs institutionnels.
  • Nos équipes comptent plus de 200 professionnels des placements* attitrés à différents secteurs du crédit qui couvrent l’ensemble des marchés mondiaux.
  • Nous utilisons un processus intégré combinant des capacités poussées de recherche fondamentale ascendante, une pleine compréhension des secteurs et des créances ainsi qu’une analyse macroéconomique descendante pour évaluer les risques liés aux cycles de crédit et les facteurs économiques. Cela permet de générer un alpha régulier et donne la possibilité de procurer à nos clients des rendements corrigés du risque supérieurs.
  • Nous gérons l’un des plus importants bilans en Amérique du Nord et possédons une expertise approfondie en investissements guidés par le passif visant à générer des rendements accrus.
  • Nous entretenons de solides relations avec les courtiers en placement et les équipes de gestion des entreprises, et analysons à la fois les données de crédit fondamentales et les équipes qui en sont à l’origine.
  • Nous avons l’habitude d’utiliser à la fois des portefeuilles de titres à revenu fixe de première qualité et des catégories d’actifs privées pour procurer un rendement excédentaire stable et une diversification accrue par rapport à des placements publics comparables.
  • Revenu à court terme
  • Court terme
  • Prêts de premier rang
  • Obligations garanties par des prêts
  • De base
  • De base plus
  • Titres d’État/de créance
  • De base intermédiaire
  • De base d’obligations municipales
  • Combinaison fiscalement avantageuse
  • Titres de créance à long terme
  • Titres d’État à long terme

* Professionnels des placements : gestionnaires de portefeuille, négociants, analystes de recherche, stratèges en portefeuilles et stratèges en placements pour Gestion SLC (y compris Gestion de capital Sun Life (Canada) inc., SLC Management (U.S.) LLC, la division des placements de la Sun Life, Ryan Labs Asset Management Inc. et Prime Advisors, Inc.).

Placements privés à revenu fixe

Nous offrons à nos clients des placements privés à revenu fixe (créances privées de première qualité), c’est-à-dire des prêts et des titres de créance émis par des sociétés ou d’autres entités hors des marchés des capitaux publics. Il s’agit généralement d’instruments à taux fixe de première qualité dont l’échéance varie entre 5 et 30 ans. Compte tenu de sa solidité, de sa durabilité et de sa croissance, le marché des placements privés constitue un atout tant pour les émetteurs que pour les investisseurs. Alors qu’il offre flexibilité, confidentialité et structures d’opérations plus sophistiquées aux émetteurs, il représente pour les investisseurs un potentiel de rendement accru, de diversification et de gestion améliorée des risques.

  • Rendement : Avec leur prime d’illiquidité et leur nature «adaptable», les placements privés, contrairement aux titres ou indices comparables des marchés publics, permettent aux investisseurs de bénéficier d’une prime d’écart. Ils peuvent aussi procurer un revenu supplémentaire par l’entremise de consentements, de modifications et, dans certains cas, d’augmentations de la valeur des coupons.
  • Diversification : Sur le marché des placements privés, les investisseurs ont accès à des opérations et à des émetteurs uniques dont ils ne pourraient pas profiter sur les marchés publics.
  • Gestion des risques : Les investisseurs du marché des placements privés tirent profit de structures d’opérations généralement plus solides que celles qu’ils trouveraient sur les marchés publics, qui incluent notamment des clauses restrictives grâce auxquelles les investisseurs peuvent retourner à la table de négociation en cas de détérioration du crédit.

Notre approche qui s’étend à l’ensemble des secteurs et notre équipe de professionnels chevronnés nous permettent de tirer des occasions de placement de différentes sources.

  • Notre équipe des placements privés à revenu fixe, l’une des plus vastes en Amérique du Nord, est composée de 55 professionnels des placements* comptant en moyenne 17 ans d’expérience.
  • Notre taille nous permet de profiter d’occasions inaccessibles aux investisseurs moins expérimentés et ayant une portée moins vaste.
  • Comme nos clients investissent conjointement avec le fonds général de la Financière Sun Life, leurs intérêts sont arrimés aux nôtres. Nos clients ont accès à un éventail d’occasions de placement, ainsi qu’à l’expertise en gestion de placements de notre équipe mondiale.

Les placements privés à revenu fixe peuvent répondre aux besoins des régimes de retraite ouverts et en hibernation, ainsi qu’à ceux d’autres investisseurs institutionnels. Différents aspects des stratégies peuvent être adaptés, y compris la qualité du crédit, le terme, la devise et la répartition géographique. Nous cherchons à élargir les écarts au moyen de transactions complexes et de créneaux.

  • Financement de projets – Prêts à long terme pour le financement d’infrastructures (hydroélectricité, énergie éolienne, énergie solaire) et de différents projets en partenariat public-privé.
  • Financement d’entreprises – Financement à moyen terme d’entreprises de secteurs comme les aliments et boissons, l’aviation et la gestion d’actifs dont le chiffre d’affaires est de plus de 500 millions de dollars, au moyen de prêts de premier rang garantis ou non.
  • Financement immobilier privé – Financement de projets immobiliers, notamment au moyen de crédits-bails, de baux fonciers et de prêts garantis à échéance déterminée.
  • Financement sur le marché intermédiaire – Financement de sociétés du marché intermédiaire de secteurs comme le transport, les services industriels et les soins de longue durée dont le chiffre d’affaires est généralement de moins de 500 millions de dollars.
  • Titrisation privée – Contrats de location ou prêts achetés auprès de petites et moyennes sociétés de crédit-bail.

* Professionnels des placements : gestionnaires de portefeuille, négociants et analystes de recherche pour Gestion SLC (y compris Gestion de capital Sun Life (Canada) inc., SLC Management (U.S.) LLC, la division des placements de la Sun Life, Ryan Labs Asset Management Inc. et Prime Advisors, Inc.).

Titres de participation immobiliers

Nous offrons des placements en titres de participation et de créance immobiliers par l’entremise de BentallGreenOak, société du groupe Gestion SLC. BentallGreenOak est l’un des plus importants* conseillers en placements immobiliers du monde et un des principaux fournisseurs de services immobiliers en Amérique du Nord. Au Canada, la société offre des services de gestion, de location et d’expansion immobilières ainsi que des services de gestion d’actifs et de portefeuille au moyen de fonds et de comptes distincts. Aux États-Unis, elle offre une gamme complète de services-conseils en placements immobiliers à des clients de tout le pays au moyen de fonds et de comptes distincts.

Pour en savoir plus sur les placements en titres de participation immobiliers et les services de gestion immobilière de BentallGreenOak, visitez le www.bentallgreenoak.com.

* Source : IP Real Estate – 100 principaux gestionnaires de placements immobiliers (édition de novembre/décembre 2017); actif géré au 30 juin 2017.

Titres de créance immobiliers – Prêts hypothécaires commerciaux

Nous offrons des placements hypothécaires commerciaux de première qualité. Ces prêts hypothécaires de premier rang à taux fixe sont généralement garantis par des immeubles de bureaux, des immeubles commerciaux, des immeubles industriels et des immeubles d’appartements locatifs productifs de revenus de grande qualité situés dans des zones urbaines affichant de solides perspectives de croissance économique et démographique à long terme.

Les propriétés sont détenues par des investisseurs immobiliers bien capitalisés et expérimentés faisant appel à des gestionnaires professionnels. Elles ont un faible taux d’inoccupation et sont occupées par un bassin de locataires diversifié et financièrement sain, en plus de présenter des ratios prêt/valeur et des ratios de couverture du service de la dette offrant une bonne protection à notre organisation à titre de prêteur.

  • Rendement supérieur : Contrairement aux obligations sur les marchés publics, les prêts hypothécaires commerciaux ont toujours généré une prime d’écart.
  • Diversification : Les prêts hypothécaires commerciaux sont faiblement à moyennement corrélés aux catégories d’actifs à revenu fixe traditionnelles et aux titres de participation immobiliers.
  • Volatilité réduite : Les rentrées de fonds des prêts hypothécaires commerciaux sont moins exposées aux risques circonstanciels, car les revenus proviennent de plusieurs locataires, et de différentes industries et régions. Nous pouvons nous prémunir contre le risque de baisse en prenant des mesures supplémentaires de rehaussement du crédit pour réduire les risques de flux de trésorerie présumés.
  • L’équipe cumule plus de 60 années d’expérience en matière de prêts, et compte plus de 53 professionnels des placements chevronnés qui ont une vaste connaissance des processus de recherche, de la gestion d’actifs, des services d’actifs et du risque de crédit.
  • Nous avons une équipe de recherche interne et un réseau national connexe de représentants qui travaillent dans plus de 35 marchés aux États-Unis. Grâce à cette présence, notre expertise est bien ancrée dans les réalités régionales, et nous avons accès à des opérations intéressantes dans des marchés clés.
  • Les affaires récurrentes représentent une proportion importante des affaires réalisées et peuvent donner lieu à des écarts de taux plus élevés et à des données améliorées.

Les stratégies que nous offrons aux investisseurs institutionnels comprennent ce qui suit :

  • Structures de participation
  • Montage complet de prêts
  • Combinaisons de placements
  • Solutions structurées

Renseignez-vous sur nos solutions pour les investisseurs institutionnels